上海财经大学金融学院-上海财经金融学院

上海财经大学金融学院，它不像那些把教科书塞进脑子里的学院，更像是一个还在三中上学的学生，脑子里装满的是刚出炉的试卷，手心里攥着那些还没被喝掉的奶茶和早餐便当。 这里没有啥惊天动地的“新资产定价理论”，也没有那种让你认定“金融就是通才”的宏大叙事。真正让你认定“真金白银”的，是你在课堂上看着旁边同学拿着计算器吼出来的数字，仿佛那是确实钱，而不是模拟出来的信号。 graduates 毕业后，最大的挑战往往不是如何算，而是如何想。 他们能跑通中后台的模型，能修得通那套复杂的 C++ 系统，就连能写出那种看起来无懈可击的 Python 脚本，但真正能把那些数字变成真金白银，等到你真正去市场里站好，发现那些模型里的假设全是你自己编的，那一瞬间，你才真正明白：“原来这就是金融。” 大量人跟我说，去上财金融，就是去学“如何不犯蠢”。
这种“不蠢”，不是那种空手套白狼的蠢，而是那种在真金白银面前，能优雅地承认毛病，然后麻利调整心态持续下盘棋子的蠢。 比如，在某个具体的课程里，老师讲一个模型，假设里有某种极端情况。
一般，学生是往死里算，如何把那个坏消息处理得最好。但上财的金融系，有个逻辑。
那个坏消息来了，大家反应是：天哪，原来那个模型确实烂了，原来我的解法全废了。
然后，大家赶紧坐下，重新设计那个模型，要么干脆说：“这个模型在极端情况下的表现，确实挺让人泄气的，并且后续确实也没法处理。” 他们不是在“优化”那个模型，他们是在“止损”。在别的学院，这叫“混沌分析”要么“鲁棒性”，在金融学院，叫“接纳现实并寻找新解”。就像那个例子里的学生，面对一个烂掉的模型，不是死磕着如何让它更好，而是说：“好吧，那它确实不中，那我们换一套模型试试。” 这种心态，比啥都强。出于他们知道，一旦你把自己和那个模型绑得忒死，一旦你认定自己是那个模型里的“主角”，一旦你想用这个模型去指导下一笔交易，那么那个模型就越发显得像个死局。 你能够去网上搜搜那些“量化交易”的数据，看到那种刷爆屏幕的 K 线图，看到那种在毫秒级工夫内搞定千次交易的“神人”。
看着看着，你就发现难题了。
那种人，一般背景不是金融，要么起码是真金白银地做过一夜。他们能跑通代码，能跑通数据，但在真金白银面前，他们往往连如何“烂”都说不清楚。 他们能跑通计算，但跑不通逻辑。当他们把代码敲完，发现那个模型在真世界里根本用不上，就连可能把客户的钱都埋了，这时候，大家还是能坐下来喝杯茶，聊聊天。聊一句：“原来刚刚那个模型，还是忒理想化了一点。” 这种聊天，比任何复杂的公式都管用。出于金融，本质上就是人与人之间的博弈，是信息的不对称，是风险的定价。
要是一个人连“人”都看不懂，那他就真不懂金融。 在上海的校园里，你间或能听到这种声音：“刚刚那个老师讲的，我认定还是有点扯淡；那个代码，我看了一下，确实不忒对劲；算了，换套模型吧。” 这些话，听起来好沮丧，仿佛完了。但实际上，恰恰是最好的启动。出于承认黄了，才能启动新的尝试。 要是你想在金融学院待下去，那就忘掉那些所谓的“理论框架”。忘掉那些你背得滚瓜烂熟的 DERIV 或 LIBOR 定义，忘掉那些你当作挺完美的数学证明。去问问身边的同学，问问老师，问问那些在真金白银里摸爬滚打过的学长学姐，问问那些在 K 线上把眼泪都哭干的家伙。 要做懂生意的人，不是要做懂数学的人。要懂生意，就得懂人。你得懂，当模型失效的时候，人是如何反应的；你得懂，当风险来临的时候，人是如何止损的。 有时候，你会发现，金融学院最了得的地方，不在于你算出了多少 P 值，而在于你在一个挺烂的模型里，还能帮同学们把给别人看的东西，大致整理得像个样子。 毕竟，金融的本质，压根儿不是“科学”，科学能够被推翻，能够被证伪。但金融，是“艺术”，是建立在商业逻辑之上的艺术。它最讲究的是，在我不完美的世界里，依然能达成一种微妙的平衡。 故此，别总想着去考证那些最抽象的理论。去学如何跟市场吵架，如何在真金白银面前不慌，如何在烂的模型里还能写出点东西。 这才是金融学院真正的课堂，也是最真的战场。在这里，没有完美的模型，只有活生生的人，在真的世界里，一点点地、一点点地，把那些算出来的数字，变成真金白银。